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信用风险带来的损失分为两类，一类是预期损失，用拨备覆盖；一类为非预期损失，用资本覆盖。

贷后管理的对象包括宏观经济、中观行业和微观客户及利益相关方三个层面，后者应放在前两者的大框架下进行考察。客户及利益相关方包括借款人、保证人、抵押人（押品）、股东及上下游重要交易对手等。

银行等金融机构对债券市场风险的判断也屡屡存在“火鸡的错觉”。长期以来，债券市场鲜有违约的现象，交易人员普遍忽略了债券市场风险背后的信用风险，再加上各种外部评级机构、律师事务所、审计、承销人等将发行主体及债券包装得亮丽而光鲜，谁还会花时间去深入研究和仔细鉴别呢？就像时间越长，火鸡越确定主人态度友善，且会天天给自己喂食一样，即使危险逐步降临，不少金融机构仍相信大而不倒，相信刚性兑付。

信贷的诱惑在于，收益是当期的，风险是滞后的；利息收入是当期的，本金损失是滞后的。

中国市场不缺资金，但缺少资本，市场上债务性资金过多，但权益性资金不足。

贷款定价是商业银行根据自身资金成本、运营成本、贷款风险（预期损失）和盈利目标、结合市场资金供求状况和同业竞争等因素，综合确定贷款利率的过程。

企业关联交易的目的很多，包括降低交易成本、提高营运效率、增加协同效应，也包括粉饰报表、调节利润、转移资产、逃避税收甚至逃废债务等，但银行面临的最主要的关联风险是企业利用关联交易套取融资和掩盖用途。

事实上，高风险客户群体的融资需求，本来就不应由银行满足，银行的客户群体天然应具有风险较低的特征。但在我国以间接融资为主的金融体系中，银行超出自己的能力承担了很多社会融资的职能，加上转型经济中信贷的预期损失和非预期损失都较大，造成银行集中了全社会较多的风险。

要关注三张报表重要科目之间的匹配性。如存货一主营业务收入一销售商品提供劳务收到的现金三者之间是否配；出租的固定资产与营业外收入中的佣金收入是否匹配；经营性资产（存货和固定资产）一经营利润（即营业利润-投资收益）一经营活动产生的现金净流量三者之间是否匹配（在正常情况下，经营活动产生的现金净流量应为经营利润的1.2~1.5倍）；长期投资一投资收益一取得投资收益收到的现金三者之间是否匹配等。

国内银行发放贷款时普遍存在高估押品价值及保证人保证能力的倾向。押品从贷款发放时就不足值，给贷款银行带来了很大的风险。押品价值高估的原因主要来自借款人、评估机构以及银行自身，借款人出于降低违约成本的需要，有虚增押品价值的强烈动机；评估机构为争取业务违背职业道德，常常迁就委托方（借款人）高估押品价值的要求；银行特别是基层行出于短期业绩考核需要，往往会忽略押品价值高估所隐含的风险。

风筝还是飞在天上好看嘛。